Analys av svenska aktie-, ränte- och blandfonders prestationer under perioder av svensk lågkonjunktur

Sammanfattning: Syftet med denna undersökning är att analysera den riskjusterade avkastningen av svenska aktie-, ränte- och blandfonder under perioder av svensk lågkonjunktur. Undersökningen fokuserar på två perioder av lågkonjunktur, 1996-1999 och 2008-2015, de prestationsmått som används för att analysera de olika fondkategorierna är Sharpekvoten, Treynorkvoten samt Jensens alfa. T-test görs också för att testa skillnaden mellan fondtypernas Sharpe- och Treynorkvoter. Undersökningen visar att räntefonder presterar sämst i termer av riskjusterad avkastning under båda perioderna av lågkonjunktur. Däremot presterar aktiefonderna bäst under första perioden av lågkonjunktur och under den andra perioden presterar blandfonderna bäst. En majoritet av Sharpe- och Treynorkvoterna är statistiskt signifikant skilda mellan de olika fondtyperna.