Sökning: "Fama 1996"

Visar resultat 1 - 5 av 9 uppsatser innehållade orden Fama 1996.

  1. 1. Periodiseringskvalitet som investeringsstrategi : en anomalistudie på den svenska aktiemarknaden

    Kandidat-uppsats, Uppsala universitet/Företagsekonomiska institutionen

    Författare :Anders Larson; Filip Weinestål; [2022]
    Nyckelord :Resultatkvalitet; periodiseringskvalitet; diskretionära periodiseringar; periodiseringsanomali; investeringsstrategi; anomali; överavkastning;

    Sammanfattning : Denna studie undersöker om det går att få överavkastning genom att använda periodiseringskvalitet som en investeringsstrategi. Studien utförs på 91 noterade bolag på Nasdaq OMX Stockholm under perioden Q1 2012 - Q4 2019. LÄS MER

  3. 2. Performance Evaluation of Swedish and German Actively Managed Mutual Funds

    Kandidat-uppsats, Göteborgs universitet/Institutionen för nationalekonomi med statistik

    Författare :Robin Cederdahl; Simon Olofsson; [2021-02-18]
    Nyckelord :;

    Sammanfattning : There are many studies examining the performance of actively managed mutual funds in different markets. The results of these studies vary depending on the used model and market. LÄS MER

  4. 3. Can Investors Benefit from Using a Simple Fundamental-Based Stock Selection Strategy?

    C-uppsats, Handelshögskolan i Stockholm/Institutionen för finansiell ekonomi

    Författare :Simon Lindström; Hugo Karlsson; [2017]
    Nyckelord :Piotroski s F-Score; Fundamental Analysis; Efficient Markets; Abnormal Returns; Market Mispricing;

    Sammanfattning : This paper examines Piotroski's (2000) fundamental-based F-Score strategy, on the Stockholm Stock Exchange between 1996 and 2017, to investigate: (1) if the strategy can identify future over- and underperformers, and (2) if this information constitute a market inefficiency over the most recognized common risk factors. We find that the strategy is overall successful, with an average annual return of 17 percent and a mean market-adjusted return of 8 percent. LÄS MER

  5. 4. Svenska fondförvaltares avkastning och deras risk att bli utbytta på grund av underprestation

    Kandidat-uppsats, Göteborgs universitet/Institutionen för nationalekonomi med statistik

    Författare :Christer Andersson; Pontus Hägerström; [2015-02-12]
    Nyckelord :;

    Sammanfattning : Mycket forskning har genom de senaste 50 åren studerat huruvida det går att prestera bättre än en marknadsportfölj. Har fondförvaltare egentligen någon förmåga att generera extra avkastning till sina investerare? Om aktörer i de finansiella marknaderna enligt den klassiska effektiva marknadshypotesen ej skulle kunna prestera överavkastning mot en marknadsportfölj (Fama, 1970), vad skulle då avgöra om en individ skulle få jobbet som fondförvaltare? Vad skulle avgöra om fondförvaltaren inte förtjänar att sitta på sin tjänst? Syftet med denna uppsats är att undersöka den senare av dessa frågeställningar. LÄS MER

  7. 5. Multifaktormodeller på den svenska marknaden - En studie av OMX Stockholm mellan 1996 och 2014

    Magister-uppsats, Linköpings universitet/Nationalekonomi; Linköpings universitet/Filosofiska fakulteten

    Författare :Peter Hammarfrid; Tom Henningsson; [2015]
    Nyckelord :Asset pricing model; Fama and French; Five Factor Model; Q-factor model; Anomalies; Multifaktormodell; Fama och French; Fem-faktormodellen; Q-faktormodellen; Anomali;

    Sammanfattning : Bakgrund:CAPM räcker i flera tillfällen inte till för att estimera framtida avkastning. Vissa av prisavvikelsernafrån CAPM är väldokumenterade och har bestått över tid, vilket har lett till uppkomsten avkorrigerande faktorer. En modell som använder sig av två sådana korrigerande faktorer är Fama ochFrenchs tre-faktormodell. LÄS MER