Sökning: "max hulth"

Hittade 3 uppsatser innehållade orden max hulth.

  1. 1. The Swedish equity market: Anomalies and pricing contributions using portfolio sorting techniques

    Master-uppsats, Göteborgs universitet/Graduate School

    Författare :Max Hulth; Gustav Nilsson; [2018-07-04]
    Nyckelord :Asset pricing; Anomalies; Portfolio sorting; CAPM; Fama French three-factor model; Carhart four-factor model;

    Sammanfattning : The Capital Asset Pricing Model (CAPM) is a widely used tool to describe the risk-return relationship for stocks. Several studies focusing on asset pricing have during the last decades indicated that the one-factor model CAPM is associated with limitations to explain the cross-sectional and time variation in expected stock returns. LÄS MER

  3. 2. What is the optimal capital structure for PS Partner, a private company, in order to maximize the value of the firm?

    Kandidat-uppsats, Göteborgs universitet/Företagsekonomiska institutionen

    Författare :Max Hulth; Sebastian Börjesson; [2016-06-30]
    Nyckelord :Optimal capital structure; trade-off theory; financial distress; private company; cost of capital; valuation.;

    Sammanfattning : This thesis is a study aimed to find the optimal capital structure for PS Partner, a private company active within consulting and recruitment. Since financing decisions and structural partitioning between retained earnings, equity and debt will affect the market value and hence the cost of capital, this study focused on estimating parameters to find an optimal leverage ratio for financing and thereby maximize the value of the firm. LÄS MER

  4. 3. Är riskjusterad fondavkastning en funktion av fondförvaltarens bakgrund och egenskaper?

    Kandidat-uppsats, Göteborgs universitet/Institutionen för nationalekonomi med statistik

    Författare :Max Hulth; Anton Höjding; [2015-02-06]
    Nyckelord :Aktiefond; fondförvaltares egenskaper; total risk; idiosynkratisk risk; avkastning; Sharpekvot; Treynorkvot och Jensens alpha;

    Sammanfattning : Avkastning och risk för en aktiefond styrs generellt av flera direkta och indirekta mekanismer, exempelvis relaterade till nationella makroekonomiska faktorer såsom ränteförändring och inflation. Utöver makroekonomiska faktorer finns indirekt mikroekonomisk påverkan, exempelvis relaterad till riskaversion, preferenser och irrationellt beteende hos individen. LÄS MER