Sökning: "idiosynkratisk risk"

Visar resultat 1 - 5 av 8 uppsatser innehållade orden idiosynkratisk risk.

  1. 1. Residual Momentum and Volatility – Managed Portfolios : A Study on the Swedish Equity Market

    Master-uppsats, KTH/Fastighetsföretagande och finansiella system

    Författare :Erik Huss; Mario Ishak; [2022]
    Nyckelord :Residual Momentum; Volatility Management; Asset Pricing; Volatility Scaling; Momentum; Transaction Costs; Idiosynkratiskt Momentum; Riskstrategier; Tillgångsprissättning; Momentum; Transaktionskostnader;

    Sammanfattning : In this paper, we present empirical results from the Swedish equity market when testingdifferent strategies aiming at enhancing the performance of a momentum strategy, over a timeperiod from 2000 to 2021. Similar to research conducted on other markets, we find theexistence of a momentum premium on the Swedish equity market, but with a return that is fattailed and negatively skewed. LÄS MER

  3. 2. Consolidating Multi-Factor Models of Systematic Risk with Regulatory Capital

    Master-uppsats, KTH/Matematisk statistik

    Författare :Henrik Ribom; [2018]
    Nyckelord :Economic Capital; Regulatory Capital; Basel Pillar II; Systematic Risk; Ekonomisk kapital; Regulatoriskt kapital; Basel pelare II; Systematisk risk;

    Sammanfattning : To maintain solvency intimes of severe economic downturns banks and financialinstitutions keep capital cushions that reflect the risks in the balance sheet.Broadly,how much capital that is being held is a combination of external requirementsfromregulators and internal assessments of credit risk. LÄS MER

  4. 3. Plötsligt händer det : En kvantitativ studie om efterfrågan på lotteriaktier i Sverige

    Kandidat-uppsats, Uppsala universitet/Företagsekonomiska institutionen

    Författare :Mattias Ehrenborg; Felix Naeve; [2018]
    Nyckelord :behavioral finance; socioeconomic factors; gambling; lottery-type stocks; county; Swedish stock market; behavioral finance; socioekonomiska faktorer; turspel; lotteriaktier; län; svenska aktiemarknaden;

    Sammanfattning : Tidigare studier i USA har påvisat ett positivt samband mellan individuella investerare som köper lotter och deras benägenhet att köpa aktier med liknande karaktärsdrag. Enligt klassisk finansteori bör inte individuella investerare äga så kallade lotteriaktier då de tenderar att generera negativ avkastning – trots detta äger många individuella investerare lotteriaktier. LÄS MER

  5. 4. Hur påverkar marknadsvärde och book-to-market aktiers idiosynkratiska risk? En empirisk undersökning av Stockholmsbörsen 1999 - 2017

    Kandidat-uppsats, Lunds universitet/Nationalekonomiska institutionen

    Författare :Erik Enfors; Peter Sjöström; [2017]
    Nyckelord :Idiosynkratisk risk; Marknadsvärde; Book-to-market; CAPM; Maximum likelihood-skattning; Business and Economics;

    Sammanfattning : Denna uppsats undersöker om variablerna i Fama och French (1992) kan användas för att relativt Capital Asset Pricing Model bättre förstå individuella aktiers idiosynkratiska risk framgent. De ytterligare faktorerna, utöver marknadsbeta, är företagens marknadsvärde och book-to-market. LÄS MER

  7. 5. Är riskjusterad fondavkastning en funktion av fondförvaltarens bakgrund och egenskaper?

    Kandidat-uppsats, Göteborgs universitet/Institutionen för nationalekonomi med statistik

    Författare :Max Hulth; Anton Höjding; [2015-02-06]
    Nyckelord :Aktiefond; fondförvaltares egenskaper; total risk; idiosynkratisk risk; avkastning; Sharpekvot; Treynorkvot och Jensens alpha;

    Sammanfattning : Avkastning och risk för en aktiefond styrs generellt av flera direkta och indirekta mekanismer, exempelvis relaterade till nationella makroekonomiska faktorer såsom ränteförändring och inflation. Utöver makroekonomiska faktorer finns indirekt mikroekonomisk påverkan, exempelvis relaterad till riskaversion, preferenser och irrationellt beteende hos individen. LÄS MER