Sökning: "semi-strong market efficiency"

Visar resultat 6 - 10 av 37 uppsatser innehållade orden semi-strong market efficiency.

1. 6. A COMPREHENSIVE ANALYSIS OF THE SHAREHOLDER VALUE CREATION FROM SWEDISH SPIN-OFFS

   Master-uppsats, Göteborgs universitet/Graduate School

   Författare :Niklas Grahn; Johan Särén; [2018-07-04]
   Nyckelord :Corporate Restructurings; Divestitures; Spin-offs; Abnormal Returns;

   Sammanfattning : This thesis investigates the universe of Swedish tax-exempt Lex ASEA spin-offs since the start of the new millennium from the perspective of short-term and long-term stock price performance. The intention to spin off a subsidiary is viewed positively by investors, represented by a significant increase of the market's valuation of the company's equity by 2. LÄS MER

3. 7. Värdeinvestering – en hållbar strategi för överavkastning? : Ett test av investeringsstrategin F_SCORE på värdeaktier med hög book-to-market kvot

   Kandidat-uppsats, Högskolan i Gävle/Företagsekonomi

   Författare :Isak Abrahamsson; Malin Karlsson; [2018]
   Nyckelord :The efficient market hypothesis; value investing; value stocks; book-to- market ratio; fundamental analysis; anomaly; behavior finance; risk; F_SCORE; Effektiva marknadshypotesen; värdeportfölj; värdeaktie; book-to-market; fundamental analys; anomalier; beteendefinans; risk; F_SCORE;

   Sammanfattning : Syfte: Det huvudsakliga syftet är att testa om Piotroskis F_SCORE tillämpat på aktier med hög book-to-market kvot kan överavkasta marknadsportföljen samt, som en konsekvens av detta, undersöka vilken grad av marknadseffektivitet som föreligger. Det sekundära syftet är att tillföra ett kunskapsbidrag till företagsledare om relevansen i book-to-market kvoten. LÄS MER

4. 8. The Effect of Open-end Index Revisions - A study of market efficiency on the Swedish Stock Exchange

   C-uppsats, Handelshögskolan i Stockholm/Institutionen för finansiell ekonomi

   Författare :Ramil Koria; Johan Karlsson; [2018]
   Nyckelord :Event study; Abnormal return; Market efficiency; OMX Stockholm Benchmark Index;

   Sammanfattning : This study acknowledges the Swedish stock exchange's alignment with the efficient market hypothesis by analysing the change of constituents of the open-end OMX Stockholm Benchmark Index through an event study. We find evidence of abnormal return at the date of announcement for inclusions and exclusions. LÄS MER

5. 9. An Evaluation of Market Efficiency: A study of listing and index population changes on the Swedish stock exchange

   D-uppsats, Handelshögskolan i Stockholm/Institutionen för finansiell ekonomi

   Författare :Carl-Thomas Ledmyr; Richard Karlsson; [2017]
   Nyckelord :Market efficiency; Abnormal returns; OMX Stockholm Stock Exchange; OMXS30 Index; Event study;

   Sammanfattning : This paper evaluates market efficiency for the Swedish stock exchange by analysing listing changes on the OMX Stockholm Stock Exchange and index constituent changes in the OMXS30. We find presence of persistent large abnormal returns when a company changes its listing from, and to, a smaller Swedish stock exchange onto the OMX Stockholm Stock Exchange. LÄS MER

7. 10. Går det att slå spelbolagen? – En undersökning av effektiviteten på oddsmarknaden för fotboll i Italien

   Kandidat-uppsats, Lunds universitet/Statistiska institutionen

   Författare :Petter Ehn Wingårdh; [2017]
   Nyckelord :odds; multinomial logistisk regression; mlogit; marknadseffektivitet; fotboll; Serie A; Mathematics and Statistics;

   Sammanfattning : Effektiviteten på oddsmarknaden för fotboll i Italien undersöks. Frågeställningen är huruvida spelbolag tar hänsyn till allmänt tillgänglig information på ett effektivt sätt när de bedömer sannolikheter för matchutfall. Regressionsbaserade tester kan inte motbevisa svag och semistark effektivitet. LÄS MER