Sökning: "Winner and Loser portfolios"

Visar resultat 1 - 5 av 9 uppsatser innehållade orden Winner and Loser portfolios.

  1. 1. The Power of the Tides : A Quantitative Study Investigating the Momentum Strategy with 30 Industries

    Kandidat-uppsats, Jönköping University/IHH, Företagsekonomi

    Författare :Oscar Estéen; Jonathan Landahl; Hugo Karlsson; [2023]
    Nyckelord :Momentum strategy; industry momentum; risk management; market anomalies; momentum investing; portfolio management;

    Sammanfattning : Background: Buying past winners and selling past losers has historically generated both profits and losses. The momentum strategy has been researched with risk measures and portfolio creation as fundamental components. LÄS MER

  3. 2. ENHANCING MOMENTUM PROFITS THROUGH VOLATILITY TIMING AND COST MITIGATION TECHNIQUES

    Master-uppsats, Göteborgs universitet/Graduate School

    Författare :Nguyen Cao; Natalia Vdovina; [2019-07-02]
    Nyckelord :momentum; momentum strategy; momentum crash; volatility; transaction costs; turnover; return; volatility adjusted momentum; volatility timing;

    Sammanfattning : Despite the high expected returns of the momentum strategy, there are two main problems associated with it: (i) infrequent but severe losses known as momentum crashes, and (ii) high transaction costs. In this paper, we address the first problem with volatility timing strategies developed by Daniel and Moskowitz (2016) and Moreira and Muir (2017). LÄS MER

  4. 3. Överreaktioner på Stockholmsbörsen?

    Kandidat-uppsats, Uppsala universitet/Företagsekonomiska institutionen

    Författare :Andreas Åberg; Henrik Peltomaa; [2019]
    Nyckelord :Overreaction; Fama-French three-factor model; Contrarian strategy; Stockholm Stock Exchange; Överreaktion; Fama-French trefaktormodell; contrarianstrategi; Stockholmsbörsen;

    Sammanfattning : I denna uppsats kommer vi att undersöka om det förekom överreaktioner på Stockholmsbörsen mellan åren 2002 och 2016. Överreaktioner undersöks genom att bilda vinnar- och förlorarportföljer baserat på tidigare månatliga avvikelseavkastningar. LÄS MER

  5. 4. Överreaktion på Stockholmsbörsen : Bevis från Sverige

    Magister-uppsats, Linköpings universitet/Företagsekonomi; Linköpings universitet/Filosofiska fakulteten

    Författare :Eric Berg; Alfred Bergström; [2015]
    Nyckelord :Overreaction; Stockholm stock exchange; De Bondt Thaler; Valueweighted; Överreaktion; Stockholmsbörsen; De Bondt Thaler; Värdeviktade;

    Sammanfattning : Bakgrund: När forskare inom den kognitiva psykologin, Amos Tversky och DanielKahneman, på 60-talet sammanliknade deras modeller ombeslutsfattande under risk och osäkerhet med ekonomiska modeller omrationellt beteende föddes en ny gren inom den moderna finansteorin.Anomalier på finansmarknaden har därefter försökts förklaras medteorier inom behavioural finance. LÄS MER

  7. 5. Alternativa investeringsstrategier : En kvantitativ undersökning av småbolag, värdebolag och momentumeffekten på den svenska aktiemarknaden

    Kandidat-uppsats, Södertörns högskola/Institutionen för samhällsvetenskaper

    Författare :Jessie Leu; Anna Krooks; [2014]
    Nyckelord :småbolagseffekt; Banz; värdeeffekt; Rosenberg; momentumeffekten; Jegadeesh; CAPM; aktiemarknad;

    Sammanfattning : Problembakgrund: Den traditionella investeringsstrategin består av bland annat Modern Portföljvalsteori och Capital Asset Pricing Model, men på grund av empiriska problem efterfrågas alternativa investeringsstrategier. Denalternativa investeringsstrategini denna uppsats består av småbolags-, värdebolags- och momentumeffekt. LÄS MER