Växelkursprognoser för 2000-talet

Sammanfattning: Titel: Växelkursprognoser för 2000-talet Ämne/kurs: NEKK01, Examensarbete C, 15 högskolepoäng Författare: Kenth Hedberg Handledare: Thomas Elger och Fredrik NG Andersson Nyckelord: Sverige, nominella växelkurser, prognoser, UIP Syfte: Syftet med uppsatsen är att fylla tomrummet av att det bara finns ett fåtal svenska studier för 2000-talet. Uppsatsen kommer att belysa hur den nominella växelkursen ska prognostiseras för att matcha de faktiska värdena på bästa sätt. Metod: Tillvägagångssättet för denna uppsats är att skapa prognoser utifrån tre olika prognosmetoder som sedan jämförs med de faktiska värdena av den nominella växelkursen. Det bestäms sedan utifrån tre utvärderingskriterierna vilken metod som därefter ger det bästa utfallet. Slutsats: Visar att AR(1) och AR(1) med ränta prognostiserar bättre än random walk med en kortsiktig prognoshorisont. Visar detta med hjälp av utvärderingarna mean square error, mean absolute error och root mean square error genom prognostyperna in-sample, expanderande fönster och flyttande fönster. Givet månadsdata för tidsperioden mellan 1994:01 och 2006:10.